深圳上海P2P整改驗(yàn)收指引七方面對(duì)比

對(duì)于網(wǎng)貸資金銀行存管，上海市要求在本市開立客戶資金存管賬戶的銀行進(jìn)行資金存管，實(shí)際上與之前的屬地化要求一脈相承。相比較而言，深圳市“只要滿足《網(wǎng)絡(luò)借貸資金存管業(yè)務(wù)指引》具體要求的銀行”即可，更接近白名單制度。繼上海之后，深圳市金融辦1月19日下發(fā)了《深圳市網(wǎng)絡(luò)借貸信息中介機(jī)構(gòu)整改驗(yàn)收指引表》(下簡(jiǎn)稱“整改驗(yàn)收指引”)，與上海的168條整改驗(yàn)收指引相比，深圳只有106條，是否意味著深圳的備案更寬松，為P2P整改留有更大余地呢?麻袋理財(cái)研究院對(duì)比研究發(fā)現(xiàn)，與上海整改驗(yàn)收指引相比，深圳市對(duì)部分條款進(jìn)行了簡(jiǎn)化處理，后期整改備案實(shí)操空間更大，但并不意味著其整改要求更加寬松。

一、逾期罰息：信用卡逾期罰息vs年化24%哪個(gè)更高？

上海市整改驗(yàn)收指引第96條禁止：“設(shè)定高額逾期利息、滯納金、罰息等(各類逾期罰息、費(fèi)用之和一般不應(yīng)超過銀行信用卡逾期的罰息水平)”

深圳市則要求：“設(shè)定高額罰息、滯納金、罰息或者其他費(fèi)用等不得超過年利率24%”

從上海的要求看，并沒有明確信用卡逾期罰息的具體比例。一般而言，銀行信用卡中心逾期利率按照日利率0.05%計(jì)算(年化18.25%)，另外還要收取滯納金(最低還款額未還部分的5%)。

表面上看，這個(gè)數(shù)字低于深圳市24%的規(guī)定。但是，信用卡中心在持卡人出現(xiàn)逾期時(shí)，針對(duì)當(dāng)期賬單所有金額進(jìn)行罰息，相當(dāng)于借款全額計(jì)息;而深圳市到底是按照借款全額計(jì)算，還是按照逾期金額計(jì)算罰息，并沒有明確。

二、資金存管——屬地化VS白名單

對(duì)于網(wǎng)貸資金銀行存管，上海市要求在本市開立客戶資金存管賬戶的銀行進(jìn)行資金存管，實(shí)際上與之前的屬地化要求一脈相承。相比較而言，深圳市驗(yàn)收指引第84-86條規(guī)定：“只要滿足《網(wǎng)絡(luò)借貸資金存管業(yè)務(wù)指引》具體要求的銀行”即可，更接近白名單制度。

麻袋理財(cái)研究院認(rèn)為，此次深圳市整改驗(yàn)收指引未提及屬地化要求，后期再提屬地化要求概率較小。

三、關(guān)于宣傳——電子渠道以外能否打廣告？

深圳市整改驗(yàn)收指引第16條要求：“網(wǎng)貸機(jī)構(gòu)不能在電子渠道以外的物理場(chǎng)所進(jìn)行宣傳或者推介融資項(xiàng)目。”而上海市的驗(yàn)收指引還要求：不能通過“電子渠道以外的物理場(chǎng)所(如樓宇、地鐵)以及報(bào)刊、電視、廣播等媒體進(jìn)行宣傳或者推介融資項(xiàng)目”。

相比來看，上海市的規(guī)定更具體，深圳市的規(guī)定更寬泛。

四、理財(cái)產(chǎn)品——禁止標(biāo)記預(yù)期收益率

兩地均禁止代銷金融機(jī)構(gòu)產(chǎn)品，包括基金，保險(xiǎn)、信托等，麻袋理財(cái)研究院認(rèn)為，如此規(guī)定既強(qiáng)調(diào)了P2P只能做網(wǎng)絡(luò)借貸信息中介，也防止平臺(tái)利用這些“理財(cái)”產(chǎn)品誤導(dǎo)出借人。

深圳市同時(shí)規(guī)定：預(yù)期收益率等具有理財(cái)產(chǎn)品特征的信息不能標(biāo)記，目前部分平臺(tái)使用“歷史收益率”是否合規(guī)，在整改驗(yàn)收時(shí)仍留有空間。

五、債權(quán)轉(zhuǎn)讓——定期產(chǎn)品能否對(duì)接債權(quán)轉(zhuǎn)讓標(biāo)的

深圳市整改驗(yàn)收指引第33條明確禁止“以活期、定期理財(cái)產(chǎn)品的形式對(duì)接債權(quán)轉(zhuǎn)讓標(biāo)的”。

上海同樣禁止活期，但對(duì)于定期產(chǎn)品的規(guī)定值得細(xì)讀。上海整改驗(yàn)收指引第28條禁止“向出借人提供各類定期產(chǎn)品、包括在協(xié)議中約定通過債權(quán)轉(zhuǎn)讓方式到期退出的定期產(chǎn)品”，但上海在28條括注中提出(借款人實(shí)際借款期限和出借人出借期限相匹配;或者在產(chǎn)品名稱中標(biāo)明持滿一定時(shí)間方可轉(zhuǎn)讓、同時(shí)已充分向出借人提示流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)并由出借人事先書面確認(rèn)的除外)——這在整改驗(yàn)收時(shí)，給各區(qū)監(jiān)管和相關(guān)律所、會(huì)計(jì)師事務(wù)所認(rèn)定，留出了空間。

六、出借人保護(hù)——授權(quán)不明確被禁止

兩地均禁止“未經(jīng)出借人書面授權(quán)，代出借人行使決策。”但是深圳市驗(yàn)收指引第75條特別強(qiáng)調(diào)：“出借人授權(quán)不明確”被禁止。

麻袋理財(cái)研究院認(rèn)為：“什么是授權(quán)不明確?對(duì)于平臺(tái)來說實(shí)在不好處理，合同里對(duì)于需要客戶授權(quán)的內(nèi)容進(jìn)行一條一條進(jìn)行明確，之前模糊化的書面授權(quán)可能行不通。”

兩地監(jiān)管在整改驗(yàn)收實(shí)操時(shí)，可能也需要費(fèi)一番腦筋。

七、異地經(jīng)營(yíng)——經(jīng)營(yíng)地與注冊(cè)地是否一致？

上海市整改驗(yàn)收指引第155條禁止網(wǎng)貸平臺(tái)實(shí)際經(jīng)營(yíng)地與注冊(cè)地不一致。但深圳市整改驗(yàn)收指引刪除了此要求。

由于辦公條件、人才招聘難易程度、稅收政策不同導(dǎo)致部分網(wǎng)貸平臺(tái)注冊(cè)地和實(shí)際經(jīng)營(yíng)地不在一個(gè)區(qū)，但是都在同一個(gè)城市經(jīng)營(yíng)的情況——麻袋理財(cái)研究院認(rèn)為，只要網(wǎng)貸平臺(tái)積極配合監(jiān)管進(jìn)行整改驗(yàn)收，做到業(yè)務(wù)實(shí)質(zhì)性合規(guī)，上述情況不宜被認(rèn)定為異地經(jīng)營(yíng)。(本文作者：王詩(shī)強(qiáng))