用導數(shù)與成本均線判斷中級趨勢

通過了解導數(shù)的幾何意義即切線的斜率,我們可以將導數(shù)與均線系統(tǒng)結(jié)合起來,求導中期均線各時點并從中尋找它們的拐點。例如,將30日成本均線各時點求導后結(jié)果按正負值做成指標,其市場含義是：當30日成本均線上的各點上的切線斜率由連續(xù)的負值(表明此時大盤處于空頭排列),轉(zhuǎn)化到30日成本均線上的各點上的切線斜率開始出現(xiàn)連續(xù)的正值時,表明大盤已轉(zhuǎn)向多頭市場,此時應結(jié)束空頭思維進行多頭操作。

反之,當導數(shù)值由連續(xù)正值變?yōu)樨撝禃r,說明市場已經(jīng)轉(zhuǎn)向,轉(zhuǎn)入空頭市場,此時多頭應設好止損點,進行空頭操作。指標通常會有較明確的信號出現(xiàn),比一般的線性函數(shù)判斷大盤可提前一段時間,并且準確率較高。從統(tǒng)計結(jié)果看,20日成本均線的導數(shù)要比30日成本均線的導數(shù)的效果要敏感,但30日成本均線導數(shù)可濾掉一些雜波,中線趨勢效果較好。

圖一：20051212日zmz_20日成本導數(shù)1線型指標[2]處大于零,提示大盤進入多頭市場,20051214日zmz_30日成本導數(shù)1柱狀指標[1]處突破零軸翻紅,提示大盤進入多頭市場。

圖二：20031121日zmz_20日成本導數(shù)1線型指標[1]處大于零,提示大盤進入多頭市場,20031124日zmz_30日成本導數(shù)1柱狀指標[2]處突破零軸翻紅,提示大盤進入多頭市場,20040413日20日和30日成本導數(shù)同時提示大盤進入空頭市場,但20日成本導數(shù)線型指標提前在2月底時3月初有兩次反復,30日成本導數(shù)柱狀指標中線看較穩(wěn)定