春季清潔你的投資組合如何弊大于利

春天在空中，日子越來(lái)越長(zhǎng)，樹木正在嶄露頭角，敞篷車頂部瘙癢下來(lái)。這是一年中人們經(jīng)常做出重大生活方式改變的時(shí)候，例如決定擴(kuò)大家庭，最終提前退休或拉動(dòng)購(gòu)買新房屋或車輛。

但春天也是稅收季節(jié)，這意味著現(xiàn)在是投資者關(guān)注其投資組合的時(shí)代，這個(gè)過(guò)程也可能導(dǎo)致該部門的變化。

不幸的是，投資組合評(píng)估期間的重點(diǎn)往往是為什么管理費(fèi)用過(guò)高的幾個(gè)基點(diǎn)和/或?yàn)槭裁礃I(yè)績(jī)落后于被動(dòng)基準(zhǔn)或其他投資經(jīng)理幾個(gè)基點(diǎn)。

投資

春季清潔你的投資組合如何弊大于利

雖然季節(jié)正在改變，但這并不意味著您的投資組合需要。

春天在空中，日子越來(lái)越長(zhǎng)，樹木正在嶄露頭角，敞篷車頂部瘙癢下來(lái)。這是一年中人們經(jīng)常做出重大生活方式改變的時(shí)候，例如決定擴(kuò)大家庭，最終提前退休或拉動(dòng)購(gòu)買新房屋或車輛。

但春天也是稅收季節(jié)，這意味著現(xiàn)在是投資者關(guān)注其投資組合的時(shí)代，這個(gè)過(guò)程也可能導(dǎo)致該部門的變化。

不幸的是，投資組合評(píng)估期間的重點(diǎn)往往是為什么管理費(fèi)用過(guò)高的幾個(gè)基點(diǎn)和/或?yàn)槭裁礃I(yè)績(jī)落后于被動(dòng)基準(zhǔn)或其他投資經(jīng)理幾個(gè)基點(diǎn)。

對(duì)于那些無(wú)法印鈔的人來(lái)說(shuō)，反轉(zhuǎn)的收益率曲線并不值得瑣碎

通過(guò)這種投資組合策略，停止追逐市場(chǎng)并增加您家庭的財(cái)富

明確投資目標(biāo)，以便您的顧問可以幫助您建立，而不是損害您家庭的財(cái)富

一個(gè)共同的行業(yè)反應(yīng)是確保市場(chǎng)走向，近期經(jīng)濟(jì)前景，或增加最新和最令人興奮的投資產(chǎn)品。

問題是這種方法最終會(huì)造成弊大于利。投資者不會(huì)讓主要的生活方式因素決定投資組合的管理，而是會(huì)分散他們的長(zhǎng)期目標(biāo)和目標(biāo)。

例如，2014年Vanguard報(bào)告顯示，與簡(jiǎn)單的買入持有策略相比，追逐績(jī)效導(dǎo)致投資組合的表現(xiàn)低于30%至40%。根據(jù)John Hancock的報(bào)告，那些從1998年到2017年在標(biāo)準(zhǔn)普爾500指數(shù)中投資1萬(wàn)美元，但錯(cuò)過(guò)了40個(gè)最佳日子的人看到他們的投資組合收縮至7,190美元，而在此期間完全投資的收益為53,497美元。

在今天的環(huán)境下，那些因經(jīng)濟(jì)前景疲軟而削減股票風(fēng)險(xiǎn)的人士已經(jīng)錯(cuò)過(guò)了一些穩(wěn)健的回報(bào)，標(biāo)準(zhǔn)普爾/多倫多證券交易所今年漲幅超過(guò)12%，這是19年來(lái)最強(qiáng)勁的開局。

關(guān)于費(fèi)用，雖然重要的是不要過(guò)度支付，但尋找最低費(fèi)用的替代方案并不一定意味著可靠性，當(dāng)然也不意味著不會(huì)出錯(cuò)。對(duì)于那些承諾高回報(bào)但同時(shí)剝奪流動(dòng)性并改變投資組合風(fēng)險(xiǎn)狀況的高收益替代方案也可以這樣說(shuō)。

任何投資組合評(píng)估應(yīng)從您的投資政策聲明開始，并確保它反映您的個(gè)人情況，財(cái)務(wù)狀況和具體目標(biāo)。然后應(yīng)測(cè)量您的投資組合的當(dāng)前設(shè)計(jì)，以確保其結(jié)構(gòu)符合這些目標(biāo)。

下一步，通過(guò)查看回報(bào)的可變性以及是否有望實(shí)現(xiàn)目標(biāo)，嘗試確定投資組合的管理情況。重要的是要記住，績(jī)效不僅僅取決于良好的老式選股，還能通過(guò)市場(chǎng)的好時(shí)壞來(lái)管理現(xiàn)金流，投資組合資產(chǎn)配置和風(fēng)險(xiǎn)。

確保您的顧問了解您的個(gè)人情況發(fā)生的任何重大變化：資產(chǎn)權(quán)重可能需要在重大生活方式事件和/或市場(chǎng)物質(zhì)移動(dòng)后重新平衡。

將注意力轉(zhuǎn)移到這些因素上也有助于防止情緒 - 例如損失厭惡，錨定和失去恐懼 - 影響你的投資組合。

最后，重要的是要記住舊的公理，如果“它沒有破壞，不要解決它。”雖然季節(jié)正在改變，但這并不意味著你的投資組合需要。