金融科技如何塑造中國金融服務(wù)

[ 億歐導(dǎo)讀 ] 金融科技如何塑造中國金融服務(wù)業(yè)的?近日，普華永道發(fā)布《How Fintech is Shaping China’s Financial Services?》，在分析中國金融科技市場的基礎(chǔ)上，對該問題進(jìn)行了詳細(xì)解讀。隨著新一輪科技和工業(yè)革命的發(fā)展，云計算、數(shù)據(jù)分析、人工智能和區(qū)塊鏈等新信息技術(shù)取得了長足的進(jìn)步，掀起了一波席卷全球的金融科技浪潮。那么金融科技是如何塑造中國金融服務(wù)業(yè)的?近期，普華永道發(fā)布《How Fintech is Shaping China’s Financial Services?》，在分析中國金融科技市場的基礎(chǔ)上，解讀了金融科技如何影響中國金融服務(wù)。億歐智庫根據(jù)報告進(jìn)行節(jié)選解讀，供行業(yè)人士參考。文末附完整版英文報告，翻譯如有錯誤或不足之處，歡迎指正。以下是億歐智庫為您帶來的分享：

中國金融科技市場

在中國，我們可以看到金融科技的三個維度：通過互聯(lián)網(wǎng)渠道進(jìn)行的服務(wù)和銷售;以技術(shù)為基礎(chǔ)的商業(yè)模式和服務(wù)創(chuàng)新;通過互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的金融機(jī)構(gòu)運(yùn)營進(jìn)步。在金融科技的整個轉(zhuǎn)型過程中，金融服務(wù)的比重將繼續(xù)上升。數(shù)據(jù)分析正在成為有效的商業(yè)決策的基礎(chǔ)，越來越多的商業(yè)模式創(chuàng)新基于技術(shù)突破和新思維。

普華永道認(rèn)為，中國的金融科技之旅將經(jīng)歷三個階段：第一階段是基于場景的金融服務(wù)革命;我們目前所處的第二階段是技術(shù)驅(qū)動的革命;未來的第三階段很可能是商業(yè)模式革命。在第一階段，金融產(chǎn)品和服務(wù)是由不同的場景創(chuàng)建的，主要的驅(qū)動力是互聯(lián)網(wǎng)公司。第二階段中，新興技術(shù)被用于改變金融機(jī)構(gòu)的渠道、產(chǎn)品和運(yùn)作，加強(qiáng)金融供應(yīng)，并與需求緊密相連，主要是驅(qū)動力是傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)和互聯(lián)網(wǎng)公司。在第三階段，金融服務(wù)商業(yè)模式將會得到重建，那時，按需金融服務(wù)將最終實(shí)現(xiàn)，例如普惠金融。

2016年，金融科技仍是中國風(fēng)險投資和投資基金的重點(diǎn)。如下圖所示，投融資規(guī)模同比增長了182%。

億歐智庫：2015和2016年金融科技投融資規(guī)模

隨著在線支付的發(fā)展，在預(yù)訂量和成交量方面，中國可能是世界上最大的金融科技市場。2016年交易額達(dá)到100萬億元。盡管監(jiān)管變得越來越嚴(yán)格，在線個人借貸業(yè)務(wù)仍增長顯著。在線支付系統(tǒng)、移動設(shè)備發(fā)展、城市化、教育等諸多其他因素有助于中國的金融科技發(fā)展，同時刺激了其他金融相關(guān)商業(yè)模式在中國蓬勃發(fā)展。但是，在真正的創(chuàng)新和革命性的技術(shù)方面，中國仍落后于美國。

2017年，中國有四家金融科技公司在紐交所和納斯達(dá)克上市，這四家全部都是網(wǎng)貸公司。此外，一家保險公司和一家汽車金融公司在香港上市。此時，全球資本市場對中國金融科技的了解比以往任何時候都要好得多。

普華永道調(diào)查顯示，中國金融機(jī)構(gòu)對金融科技的關(guān)注主要集中在以下領(lǐng)域：

戰(zhàn)略和理念：未來三到五年內(nèi)，通過內(nèi)部努力和與金融科技公司合作來加強(qiáng)創(chuàng)新;

資源配置：致力于投資新興技術(shù)，并計劃將年營業(yè)額的近三分之一用于投資金融科技;

行動計劃：計劃加強(qiáng)與金融科技公司的合作關(guān)系，但圍繞IT安全、監(jiān)管不確定性和IT兼容性的擔(dān)憂需要得到解決。

金融科技的影響

普華永道認(rèn)為，金融科技將會在以下五個方面影響金融服務(wù)業(yè)：

1.金融科技公司往往會搶走傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)的收入，迫使它們更具競爭力和活力;

2.科技顛覆了傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)的邏輯，并賦予它們調(diào)整戰(zhàn)略方向的能力;

3.電子渠道服務(wù)占據(jù)了入口，推動傳統(tǒng)的金融機(jī)構(gòu)實(shí)現(xiàn)全面的渠道整合和協(xié)調(diào)。

4.金融科技公司的創(chuàng)新不斷涌現(xiàn)，激勵傳統(tǒng)的金融機(jī)構(gòu)創(chuàng)新商業(yè)模式;

5.商業(yè)創(chuàng)新驅(qū)動著管理創(chuàng)新，迫使傳統(tǒng)的金融機(jī)構(gòu)改革組織模式和IT架構(gòu)。

金融服務(wù)中ABCD(人工智能, 區(qū)塊鏈, 云計算, 數(shù)據(jù)分析)的典型應(yīng)用

如下圖所示，技術(shù)的快速發(fā)展給傳統(tǒng)金融服務(wù)模式的供給端和需求端都帶來了巨大改變。

億歐智庫：技術(shù)對傳統(tǒng)金融服務(wù)模式的影響

A——人工智能

中國人工智能在金融領(lǐng)域有四個應(yīng)用場景：

1.語音識別和自然語言處理的應(yīng)用，如智能客服和語音數(shù)據(jù)挖掘;

2.服務(wù)機(jī)器人的應(yīng)用，如智能機(jī)器人;

3.機(jī)器學(xué)習(xí)、神經(jīng)網(wǎng)絡(luò)和知識圖譜，如反欺詐、智能風(fēng)控和機(jī)器人顧問;

4.計算機(jī)視覺和生物識別技術(shù)的應(yīng)用，如客戶畫像監(jiān)控、員工違規(guī)監(jiān)控和核心區(qū)域安全監(jiān)控。

B——區(qū)塊鏈

在中國，大多數(shù)區(qū)塊鏈的創(chuàng)業(yè)項目都處于早期階段，在A輪融資之前。在區(qū)塊鏈領(lǐng)域，中國更傾向于從事商業(yè)應(yīng)用程序的開發(fā)，而不是底層的技術(shù)平臺。為了使數(shù)字貨幣市場標(biāo)準(zhǔn)化，中國在2017年9月初宣布了一項禁止首次代幣發(fā)行(ICOs)的禁令。此外，中國監(jiān)管機(jī)構(gòu)在2016年建立了一家央行數(shù)字貨幣研究所，目標(biāo)是在未來發(fā)行基于國家信用的合法數(shù)字貨幣。

中國的區(qū)塊鏈應(yīng)用有幾種情況，如客戶信用調(diào)查、銀團(tuán)貸款、資金管理、票據(jù)支付平臺和醫(yī)療保險等。其在市場上成熟的解決方案還有很長的路要走。

C——云計算

目前，中國的金融云市場處于起步階段，市場滲透率較低，但增長速度很快。與此同時，國內(nèi)政策鼓勵金融業(yè)充分利用金融云市場，因此有望出現(xiàn)巨大的潛力。

億歐智庫：中國金融云市場預(yù)測

盡管有國家政策支持，中國金融機(jī)構(gòu)的云計算仍面臨著四大挑戰(zhàn)：云遷移及其他能力不足;安全與風(fēng)險控制的高要求;自動化程度低;使用云后效果不明顯。這些問題使得云計算很難在中國金融機(jī)構(gòu)推廣。

云計算中有大量的公共模塊可以直接用于金融部門，當(dāng)然，有些可以根據(jù)子行業(yè)進(jìn)行定制，比如零售平臺、機(jī)構(gòu)平臺、銀行中小企業(yè)平臺、保險公司的保險和索賠系統(tǒng)、信托、基金和證券投資系統(tǒng)。

D——數(shù)據(jù)分析

在中國，政策利益、大量積累的數(shù)據(jù)和巨大的分析需求，將共同促進(jìn)產(chǎn)業(yè)的快速發(fā)展。然而，由于數(shù)據(jù)質(zhì)量、數(shù)據(jù)處理分析專家的問題，仍然有很多工作需要做。

中國金融部門的大數(shù)據(jù)有以下幾種應(yīng)用：信用風(fēng)險控制、智能企業(yè)風(fēng)險控制、精準(zhǔn)營銷、輿情分析、大數(shù)據(jù)管理等。

發(fā)展建議

展望未來，普華永道建議中國金融機(jī)構(gòu)采取以下行動，通過金融科技獲得全面利益：

1.發(fā)展一個技術(shù)驅(qū)動的頂級設(shè)計，并將其納入長期開發(fā)策略中;

2.建立獨(dú)立的金融科技創(chuàng)新體系，探索金融服務(wù)的新模式;

3.探索新興技術(shù)實(shí)現(xiàn)路線圖，在數(shù)字化和現(xiàn)有業(yè)務(wù)流程轉(zhuǎn)換方面啟動試點(diǎn);

4.關(guān)注技術(shù)驅(qū)動的能力建設(shè)，有效促進(jìn)金融和技術(shù)的深度融合。